一、市场行情
1、进口配额落地，郑棉维持弱势震荡
上周，郑棉围绕14100元/吨附近震荡运行。从市场运行情况来看，宏观层面7月份制造业PMI指数在荣枯线下小幅下降，表明经济仍有下行压力。产业层面进口棉配额增发数量低于市场预期，对棉价形成一定支撑。但在新棉增产预期仍较为乐观以及需求依旧疲软的情况下，郑棉维持弱势震荡走势。棉花现货价格持稳，新疆库基差价在500-1000元/吨，内地库基差在750-1300元/吨。8月2日，国内棉花3128B价格指数为15434元/吨，较前周下跌35元，跌幅为0.23%；郑棉主力合约结算价为14155元/吨，较前周上涨25元，涨幅为0.18%。
2、国际棉价先扬后抑
上周，国际棉价呈先扬后抑走势。从影响因素来看，周内前期受到外围市场向好以及美棉苗情优良率环比下降提振，棉价小幅反弹。但后因本年度美棉前期签约大量取消，中国进口配额增发数量低于市场预期，拖累ICE期棉交易重心小幅下跌。8月2日，ICE棉花期货主力合约价格为68.33美分/磅，较前周上涨0.28美分，涨幅为0.41%。
3、涤纶短纤跟随原料成本震荡
上周，涤纶短纤以跟随成本震荡为主，近期部分短纤工厂将集中执行减产操作，但需求偏弱且原油价格走势尚不明朗，支撑力度仍显不足，预计涤纶短纤价格短期内继续跟随原料震荡。8月2日，涤纶短纤价格为7675元/吨，较前周上涨25元，涨幅为0.33%。
4、粘胶短纤价格持稳运行
上周，粘胶短纤市场持稳运行，上游原料市场均呈上涨走势，成本端支撑尚可，下游市场多维持按需采购，需求端表现平稳，粘胶短纤厂家多以交付前期订单为主。8月2日，粘胶短纤价格为13400元/吨，与前周持平。
5、纺织市场：各地区纱厂开机率稳中略降
上周，棉纱期货小幅回落，现货价格平稳。棉花进口配额政策明朗，市场利空减少，棉花价格企稳。周内纱线价格维持弱势运行，纺企即期利润持续亏损。从市场运行情况来看，下游市场在订单小幅回暖之后再次转淡，各地区纱厂开机率稳中略降，内地大型纱厂平均开机在6至7成左右。部分纺织企业为减轻库存压力，下调纱线价格以促成交。但由于织厂后续订单仍青黄不接，原料采购依旧维持随用随买。纺纱企业新增订单少，中高支纱线销售略有好转。8月2日，人棉30S价格为17200元/吨，与前周持平；全棉32S价格为22000元/吨，较前周下跌20元，跌幅为0.09%。涤纶32S价格为12000元/吨，与前周持平。
6、后市展望
国内方面：新棉长势总体好于去年同期，丰产预期强化，但下游需求平淡，补库动力不足，郑棉运行压力仍存，后续需关注主产棉区天气变化及下游订单情况。纺织企业开机下降，出货略有好转，库存压力减轻，但销售仍需降价。
国际方面：美联储降息预期提升，但总统大选带来不确定性。全球棉花供应宽松，缺乏炒作题材，国际棉价走势难以反转。
二、行业运行情况
1、全国本年度籽棉交售结束 皮棉销售同比减少141.7万吨
据国家棉花市场监测系统调查数据显示，截至2024年8月1日，全国本年度籽棉交售已结束。全国籽棉加工率为99.9%，同比下降0.1个百分点，较过去四年均值持平；全国籽棉销售率为88.9%，同比下降10.3个百分点。按照国内棉花预计产量590.3万吨（国家棉花市场监测系统2023年3月份预测）测算，截至8月1日，全国累计交售籽棉折皮棉590.3万吨，同比减少81.6万吨；累计加工皮棉590.1万吨，同比减少81.8万吨；累计销售皮棉524.6万吨，同比减少141.7万吨。
2、全国主流地区纺企开机负荷环比下降3.4%
据Mysteel农产品监测数据，截至8月2日，全国主流地区纺企开机负荷为68.1%，环比下降3.4%。上周初大型纺企低价走货，使得其他纺企走货放缓，市场观望情绪上升，棉纱成交重心继续下跌。品种表现来看，气流纺以及32支及以下普梳品种仍相对略好，变化不大，精梳纱以及40支棉纱交投依旧清淡，60支的询价及成交略有增加。
3、江浙地区纺企减少白班开机，下游订单推迟
据浙江、江苏、福建等地部分织布企业及棉纱贸易商反馈，为了达到降低成本、限产、库存减压的目的，7月中旬以来一些织造厂调整为“夜班开工为主”，尽可能减少白班开机，同时安排职工轮流休“高温假”，时间从10-15天不等。江苏徐州某规模以上纺企表示，截止目前，中高支环锭纺、OE21S/OE26S纱消费尚未增长，预计订单到来推迟。气流纺纱（OE8S-OE16S）询价、成交情况稍好，主要是广东、山东、浙江等地牛仔布/劳保企业逢低采购。
4、7月我国制造业采购经理指数较上月下降0.1%
据国家统计局7月31日公布数据，7月份，我国制造业采购经理指数（PMI）为49.4%，比上月略降0.1个百分点，制造业景气度基本稳定。从企业规模看，大型企业PMI为50.5%，比上月上升0.4个百分点；中、小型企业PMI分别为49.4%和46.7%，比上月下降0.4和0.7个百分点。从分类指数看，在构成制造业PMI的5个分类指数中，生产指数高于临界点，新订单指数、原材料库存指数、从业人员指数和供应商配送时间指数低于临界点。
5、上半年规上棉纺纱行业营收同比下降3.26%，棉织造营收同比增长
据国家统计局数据，上半年，规上棉纺纱行业营业收入同比下降3.26%，降幅比1-5月份扩大0.15个百分点；规上棉织造行业营业收入同比增加7.14%，增速比1-5月份放缓0.20个百分点。上半年，棉纺纱行业营收增速持续为负，棉织造行业营收增速连续放缓。
6、上半年规上棉纺织企业纱产量同比下降1.51%，化纤纱产量增长
据国家统计局数据，上半年，规上棉纺织企业纱产量为1086.6万吨，同比下降1.51%，降幅比1-5月份扩大0.23个百分点；规上棉纺织企业布产量为158.7亿米，同比增长2.14%，较1-5月份增幅收窄0.34个百分点。从产品类型来看，上半年，纯棉纱和棉混纺纱产量同比分别下降3.77%和3.30%，而化纤纱产量增长3.82%，受上半年棉花价格剧烈波动及新疆棉纱产品竞争压力影响，内地企业加大了向化纤纱产品转型力度。
7、1-6月纺织业利润总额同比增长
据国家统计局数据，1-6月份，全国规模以上工业企业实现利润总额35110.3亿元，同比增长3.5%。其中，纺织业利润总额323.3亿元，同比增长19.3%；纺织服装、服饰业利润总额为240.6亿元，同比下降1.8%。1-6月份，规模以上工业企业实现营业收入64.86万亿元，同比增长2.9%。其中，纺织业营业收入为11300.4亿元，同比增长4.5%，纺织服装、服饰业营业收入为5681.6亿元，同比增长1.0%。
8、1-6月我国对美国、东盟纺织服装出口增长，对欧盟、日本出口下降
据海关总署统计数据，1-6月，我国纺织服装出口1432.4亿美元，同比增长1.6%。其中，我国对美国出口纺织服装同比增长5.1%，对东盟出口同比增长9.5%，对欧盟出口同比下降0.8%，对日本出口同比下降7.6%。四大市场中美国、东盟、欧盟和日本占我国出口的份额分别为16%、18.9%、12.9%和5.2%，四者合计占比为53%。对152个“一带一路”共建国家出口额为792.1亿美元，同比增长1.9%，占总体出口的55.3%。
三、行业动态与政策
1、14家纺织企业上榜《财富》中国500强
7月25日，财富中文网隆重发布2024年《财富》中国500强排行榜，14家纺织企业榜上有名。其中，恒力集团以114,664.5百万美元的营收额位列第26名；浙江荣盛控股集团营收86,535.6百万美元，位列第37位；盛虹控股集团营收74,700.8百万美元，位列第49位；魏桥创业集团以营业收入73,484.4百万美元，列榜单第51位；浙江恒逸集团营收57,468.0百万美元，位列第65位；江苏省苏豪控股集团位列第196位；桐昆集团位列第233位；安踏体育用品集团位列第288位；新凤鸣集团位列第290位；华峰集团位列第316位；新疆中泰化学位列第394位；东方国际创业股份有限公司位列第420位；内蒙古鄂尔多斯资源股份有限公司位列第453位；李宁有限公司位列第480位。
2、魏桥第14次蝉联山东民企百强榜首
7月26日，2024山东民营企业百强系列榜单发布暨“鲁商回家乡”活动在博兴县举行。魏桥创业集团位居“山东民企200强” 和“吸纳就业100强”榜首。这是魏桥创业集团连续第14年位居山东民企百强榜单首位。
3、72万纱锭即将达产！德鑫纺织涡流纺项目火力全开
江西德鑫纺织有限公司三期涡流纺项目正在加速建设。德鑫纺织于2011年成立，是江西省纺织行业龙头企业，现已完成建设并投产31万纱锭。2022年12月，德鑫纺织首个涡流纺车间投入生产，共引入24台涡流纺纱机；目前正在建设中的三期涡流纺项目规划引进150台涡流纺设备，建成后总产能可达72万纱锭，主营业务收入将突破10亿元。
4、突发！针织巨头申洲国际宣布重大人事变动
7月29日，申洲国际集团控股有限公司发布公告称，公司执行董事兼总经理黄关林先生被委任为公司总裁并调任联席首席执行官，主要负责公司的运营业务；执行董事马仁和先生获委任为公司总裁兼联席首席执行官，其将主要负责公司海外业务的拓展；自2024年8月1日起生效。据申洲国际公告及官网信息，2023年公司员工逾9万人，年产自用针织面料逾20万吨，针织成衣约5亿件，近年补充格织面料产品、进一步完善品类布局。目前，申洲国际的实控人为马氏家族的四位成员，包括马建荣、马宝兴(马建荣父亲)、黄关林(马建荣妹夫)与马仁和(马建荣堂兄)。
5、年产6200吨混纺纱项目开工
7月31日，福建省宁德市周宁县立源棉纱纺织生产项目（二期）举行开工仪式。据了解，该项目计划投资1.03亿元，占地面积1.7万平方米，将购置电脑智能加工中心、清梳联清花机组、打包机、自动络筒机、细纱机、粗纱机、并条机、滤尘系统等先进设备，建设全自动棉纱加工生产线2条，年产混纺纱6200吨，预计可带动就业200余人，实现产值1.2亿元。
6、年产5万吨棉纱项目落户江西宜春
7月31日，由江西省宜春市蒙山镇引进的三个亿元以上项目成功签约，总投资10.5亿元。其中纺织项目为江西省海心针织有限公司，该项目落户于蒙山镇镜山工业园区，项目总投资2.1亿元，建成将年产50000吨棉纱，预计年产值1.9亿元。该公司坚持以科技创新为动力，以市场为导向，以管理为基础，以科技为依托，以发展为主题，坚持在结构调整中发展总量的原则，走可持续发展的新型工业化道路。
7、经纬建成投产70周年庆祝大会暨新产品推介会隆重举行
8月1日，经纬智能纺织机械有限公司建成投产70周年庆祝大会暨新产品推介会在晋中大剧院成功举行。经纬老领导、行业和高校领导、地方政府领导和上级企业领导以及来自国内外的重要客户、重要合作伙伴和为企业发展作出突出贡献的先进人物代表齐聚一堂，交流展示经纬智能公司最新产品和技术成果。大会期间，举行了”振兴纺机·智启未来”新征程启动仪式，多位行业领导和公司高层共同按下启动键，共同开启聚力纺机振兴、实现行业高质量发展的奋进新征程。同日下午，”新质生产力赋能纺织高质量发展”主旨论坛召开，为纺织行业未来的发展贡献了智慧，指明了发展方向。
8、东华大学助力国产高性能射击服装系统研发
据东华大学信息，在巴黎奥运会开幕之际，由中国奥委会出品的专题纪录片《中华体育精神颂》于近日在央视正式开播。其中《精进方圆》一期对东华大学校科研团队深耕国产高性能射击服装系统核心材料开发，让中国运动员穿上国产装备进行了报道。长期以来，射击比赛服材料被多国垄断，东华大学联合多家机构，针对国家队需求，开展多学科创新研究。在朱美芳院士和王刚研究员带领下，团队攻克高硬度、高回弹材料难关，完成纤维制备、胶水研发、面料创新及成衣制造，实现射击服国产化。
9、国家发改委发放20万吨棉花滑准税进口配额
7月31日，国家发改委发布重要公告，为保障纺织企业用棉需求，决定近期发放2024年棉花关税配额外优惠关税税率进口配额。此次发放的棉花进口滑准税配额数量达20万吨，且全部为非国营贸易配额，并限定用于加工贸易方式进口。
四、国内外要闻回顾
1、央行重磅发声！加大金融对实体经济的支持力度
8月2日，中国人民银行召开2024年下半年工作会议。会议要求，加大金融对实体经济的支持力度，把着力点更多转向惠民生、促消费；加快出台金融“五篇大文章”配套政策文件。持续落实好支持科技、绿色和民营经济等已出台政策；防范化解房地产金融风险，落实好3000亿元保障性住房再贷款政策，促进加快建立租购并举的住房制度。
2、国务院发文！将碳排放指标纳入国民经济和社会发展规划
国务院办公厅日前印发《加快构建碳排放双控制度体系工作方案》。《方案》明确提出将碳排放指标纳入国民经济和社会发展规划，并要求建立健全地方碳考核、行业碳管控、企业碳管理、项目碳评价、产品碳足迹等政策制度和管理机制。
3、英国央行将基准利率下调25个基点至5%
8月1日，英国中央银行宣布降息25个基点，将基准利率从5.25%下调至5%。这是英国央行2020年3月以来首次降息，符合市场预期。英国央行行长贝利表示，对英国央行在接下来的会议中连续降息的观点应保持谨慎。
4、世界黄金协会：二季度全球黄金需求创历史新高 推动金价上涨
7月30日，世界黄金协会发布2024年二季度《全球黄金需求趋势报告》。报告显示，二季度全球黄金需求总量（包含场外交易）同比增长4%至1,258吨，创下有该项统计以来最强劲的二季度需求。尤其是二季度场外交易（OTC） 需求强劲，同比显着增长53%至329吨，为全球黄金需求提供助力。
5、IMF：预计中国2024年经济增速为5% 2025年经济增速为4.5%
近日，国际货币基金组织（IMF）报告显示，预计中国2024年全年经济增速为5%，2025年增速为4.5%，较今年4月的预测均上调0.4个百分点。
6、35万亿美元！美联邦政府债务逼近新大关
美国财政部网站最新数据显示，美国联邦政府债务规模已达34.997万亿美元，距35万亿美元大关仅一步之遥。美国财政部数据显示，截至7月25日，联邦政府债务规模已无限逼近35万亿美元关口。根据美国彼得·彼得森基金会的测算，将这些巨额债务分摊到美国民众身上，相当于每人负债近10.4万美元。
